فهرست:
فهرست مطالب
عنوان صفحه
چکیده 1
فصل اول: کلیات تحقیق. 2
1-1- مقدمه 3
1-2- بیان مسئله 4
1-3- ضرورت و اهمیت انجام تحقیق. 5
1-4- چارچوب نظری. 6
1-5- اهداف تحقیق. 7
1-6- فرضیه های تحقیق. 8
1-7- تعریف مفهومی و عملیاتی متغیرهای تحقیق. 9
1-7-1- بازده داراییها 9
1-7-2- ارزش افزوده اقتصادی.. 9
1-7-3- نسبت کیوی توبین.. 10
1-7-4- ریسک اعتباری.. 10
1-7-5- کارایی عملیاتی.. 11
1-7-6- مدیریت دارایی.. 11
1-7-7- اندازه 11
1-8- قلمرو پژوهش... 11
1-8-1- قلمرو موضوعی.. 11
1-8-2- قلمرو مکانی.. 11
1-8-3- قلمروزمانی.. 12
1-9- ساختار تحقیق. 12
فصل دوم : ادبیات و پیشینه تحقیق.. 13
2-1- مقدمه 14
2-2- چارچوب نظری. 15
2-2-1- نرخ بازده داراییها 15
2-2-2- نسبت Q توبین.. 15
2-2-3- ارزش افزوده اقتصادی.. 16
2-2-4- ارزش افزوده اقتصادی تعدیل شده 16
2-2-5- اندازه (لگاریتم میزان دارایی) 17
2-2-6- ریسک اعتباری.. 18
2-2-7- کارایی عملیاتی.. 18
2-2-8- مدیریت دارایی.. 18
2-3- رویکرد خلق ارزش یک سازمان مالی. 18
2-4- بانک به عنوان یک موسسه مالی. 19
2-5- مفهوم عملکرد مالی بانک.. 21
2-6- عوامل موثر بر بهبود عملکرد مالی بانک‌ها 22
2-6-1- فناوری اطلاعات و ارتباطات.. 23
2-6-2- مهارت‌های نیروی انسانی.. 23
2-6-3- تنوع خدمات بانکی.. 23
2-6-4-کیفیت خدمات بانکی.. 24
2-6-5- رضایت مشتریان از کارکنان بانک... 24
2-6-6- مطلوبیت محیط داخلی بانک... 24
2-6-7- مطلوبیت محل استقرار مکانی بانک... 25
2-7- فرآیند تئوریک برنامه ریزی استراتژیک در بانک.. 25
2-8- استراتژی‌ها در بانکداری. 28
2-9- اهداف بلند مدت بانک.. 29
2-10- خصوصی سازی در سیستم بانکی ایران. 30
2-11-تعریف ارزیابی عملکرد مالی. 30
2-12- ارزیابی عملکرد مالی بانک ها 31
2-13- ضرورت ارزیابی عملکرد مالی. 32
2-14- مدل‌های ارزیابی عملکرد مالی. 34
2-14-1- مدل‌های حسابداری ارزیابی عملکرد مالی.. 34
2-14-2- مدل‌های اقتصادی ارزیابی عملکرد مالی.. 35
2-14-3- ارزیابی کارایی هزینه‌ای در عملکرد مالی بانک... 36
2-15- ارزش سهام شرکت های پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران. 37
2-16- ارزیابی عملکرد مالی بانک در بورس اوراق بهادار 39
2-17-تاثیرات بورس اوراق بهاداربر بازارسرمایه 40
2-18-پیشینه تحقیق. 42
2-18-1- مطالعات داخلی.. 42
2-18-2- مطالعات خارجی.. 45
2-18-3- نقد مطالعات انجام شده 48
2-19- خلاصه فصل. 51
فصل سوم: روش انجام تحقیق.. 53
3-1- مقدمه 54
3-2- روش کلی تحقیق. 54
3-3- روش گردآوری اطلاعات.. 55
3-4- جامعه آماری و حجم نمونه 55
3-5- روش انجام کار 56
3-5-1- مرحله اول : تصریح سنجی.. 56
3-5-2- مرحله دوم : تجزیه و تحلیل داده ها (داده سنجی) 57
3-5-3- مرحله سوم : روش سنجی.. 57
3-5-3-1- مدل پانل دیتا 57
3-5-3-1-1- محاسن استفاده از مدل پانل‌دیتا 58
3-5-3-1-2- محدودیت های پانل‌دیتا 59
3-5-3-2- مراحل روش تخمین مدل بوسیله داده های تلفیقی.. 59
3-5-3-3- روش برآورد. 60
3-5-3-4-آزمون ریشه واحد در دادههای پانل. 61
3-5-4- مرحله چهارم : تخمین و استباط آماری.. 62
3-5-5 مرحله پنجم: نتیجه گیری.. 62
3-6- خلاصه فصل. 62
فصل چهارم: تجریه و تحلیل داده ها 64
4-1- مقدمه 65
4-2- آمار توصیفی. 65
4-3- متغیرهای وابسته 65
4-3-1- بازده داراییها 65
4-3-2- کیوی توبین.. 66
4-3-3- ارزش افزوده اقتصادی.. 67
4-3-4-آزمون نرمال بودن متغیرهای وابسته. 69
4-4- متغیرهای مستقل. 69
4-4-1- ریسک اعتباری.. 69
4-4-2- کارایی عملیاتی.. 70
4-4-3- مدیریت دارایی.. 71
4-4-4- اندازه 72
4-5- آمار استنباطی. 74
4-5-1- آزمون ریشه واحد. 75
4-5-2-تخمین مدل. 76
4-6- نتایج آزمون فرضیه‌ها 83
4-7 خلاصه فصل. 85
فصل پنجم: نتیجه گیری و پیشنهادها 86
5-1- مقدمه 87
5-2- نتایج حاصل از آمار توصیفی. 87
5-3- نتایج حاصل از آمار استنباطی. 88
5-4 پیشنهاد های مبتنی بر آزمون فرضیه ها 89
5-5- محدودیت‌های تحقیق. 90
5-6- پیشنهاد ها برای پژوهش های آتی. 90
5-7-تحلیل نتایج. 91
5-8- مقایسه نتایج تحقیق با سایر مطالعات.. 91
5-9- خلاصه فصل. 92
منابع و مآخذ. 93
پیوست ها 99
منبع:
منابع و مآخذ
1.آرمسترانگ، مایکل(1385). مدیریت عملکرد، ترجمه: سعید صفری و امیر وهابیان، تهران: جهاد دانشگاهی.
2.احمدپور، هادی (1385). بررسی کارایی سیستم بانکی ج.ا. ایران با استفاده از تحلیل پوششی داده ها، پایان نامه کارشناسی ارشد، دانشگاه مازندران.
3. احمدی، پرویز و حاج محمد حسینی، مارال (1393). رتبه بندی عملکرد بانک‌های خصوصی پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران با استفاده از رویکرد ترکیبی FANP و معیارهای تصمیمگیری چند شاخصه براساس کارت امتیازی متوازن، مجله مهندسی مالی و مدیریت اوراق بهادار، شماره هجدهم، صص 79-57.
4.اکرامی، احمد (1380). ارتباط بین کیفیت خدمات دریافتی کارکنان سازمان با قابلیت خدمت‌رسانی آنها به مشتری(پایان نامه کارشناسی ارشد)، تهران: دانشگاه علامه طباطبایی.
5.امامی میبدی، علی(1379). اصول اندازه گیری کارآیی و بهره‌وری (علمی – کاربردی)، موسسه مطالعات و پژوهش‌های بازرگانی.
6.ایزدی‌نیا، ناصر، قندهاری، مهسا، عابدینی، احمد، مرادی، احمد (1390). مروری بر مدیریت داراییها و بدهی‌ها، فصلنامه حسابداری و مدیریت مالی، شماره 8 (ویژه‌نامه هفته پژوهش)، صص 33-16.
7.بابایی، ب (1386). اندازه گیری و بررسی کارایی در بانک‌های تجاری با استفاده از روش تحلیل پوششی داده ها در ایران، پایان نامه کارشناسی ارشد، دانشگاه تربیت مدرس.
8 .بنی مهد، بهمن، مرادزاده فرد، مهدی و ناصح، یعقوب (1393). مالکیت شرکت های سرمایه‌گذاری و ارزش سهام شرکتهای پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار، فصلنامه علمی پژوهشی دانش سرمایه‌گذاری، سال سوم، شماره نهم، صص 168-157.
9.حسینی مقدم، مریم السادات (1382). بررسی امکان سنجی استقرار بانکداری الکترونیکی در نظام بانکی کشور از دیدگاه مدیران و کارکنان خبره بانکی، نشریه علمی تخصصی روند، شماره‌های 41-40، بانک مرکزی ایران.
10.حقی، خدیجه، 1392، بررسی رابطه بین ساختار مالکیت و جریان وجه نقدبا سیاست تقسیم سود، پایان نامه کارشناسی ارشد، دانشگاه آزاد واحد رشت.
11.خاکی، غلامرضا، 1387، "روش تحقیق در مدیریت" انتشارات دانشگاه آزاد، چاپ پنجم ، تهران.
12.خداداد کاشی، فرهاد و حاجیان ، محمدرضا (1392). ارزیابی کارایی هزینه‌ای در صنعت بانکداری ایران طی سالهای 1386-1380، فصلنامه علمی- پژوهشی، سال هجدهم، شماره 1،صص 24-3.
13.درخشان، مسعود، 1388، مشتقات و مدیریت ریسک در بازارهای نفت، چاپ اول، تهران.
14.رستمی،محمد رضا، قاسمی، جواد و اسکندری، فرزانه (1390). ارزیابی مالی بانک‌های پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار (بکارگیری منطق TOPSISدر تحلیل پوشش داده‌ها)، مجله حسابداری مدیریت، سال چهارم، شماره هشتم.
15.رضایی، فرزین، علی‌کیانی، زهرا، هادی‌زاده میار کلائی، آرش (1393). سنجش کارایی بانک‌های عضو بورس با رویکرد عملیاتی، فصلنامه بورس، شماره 106، صص 68-62.
16.ریاحی بلکویی، احمد(1381). تئوری‌های حسابداری، تهران: دفتر پژوهش های فرهنگی.
17.سکاران ، اوما ، 1387، "روشهای تحقیق در مدیریت" ، تهران ، چاپ ششم ، انتشارات موسسه عالی آموزش و پژوهش مدیریت و برنامه ریزی .
18.شوورزی، محمدرضا، پهلوان، رحیم (1389). تاثیر اندازه شرکت بر هموارسازی سود، مجله پژوهش‌های مدیریت، شمار0 87، صص 80-69.
19.صابریان ، سوده (1389). ارزیابی عملکرد بانکداری خصوصی در ایران، تازه‌های اقتصاد، سال هشتم، شماره صد و بیست و هشت، صص 126-120.
20.صالحی، سید مرتضی، نیکوکار، غلامحسین، محمدی، ابوالفضل و تقی نتاج، غلامحسن (1390). طراحی الگوی ارزیابی عملکرد شعب بانک‌ها و موسسات مالی و اعتباری (مورد مطالعه: بانک قوامین)، مدیریت بازرگانی: دانشکده مدیریت دانشگاه تهران، دوره 3، شماره 7، صص 142-127.
21.صحت، سعید، شریعت پناهی، سیدمجید، مسافری‌راد، فراز (1390). رابطه بازده داراییها، بازده حقوق صاحبان سهام و ارزش افزوده اقتصادی در صنعت بیمه، فصلنامه مطالعات تجربی حسابداری مالی، سال نهم، شماره 32، صص 140-121.
22.صمدی، علی حسین، 1388، روابط کاذب در اقتصاد سنجی ، دانشکده علوم اقتصادی و نور علم ، چاپ اول، تهران .
23.عباسقلی پور، محسن، 1389، عوامل موثر بر بهبود عملکرد بانک ها، شماره 106،صص 35-24.
24.فتحی، سعید و عسگرنژاد نوری، باقر (1388). بررسی تاثیر خصوصی سازی بر روی توسعه بازار سهام، فصلنامه بررسی های بازرگانی، شماره 38، صص 93-73.
25.فضلی، صفر و آذر، عادل (1381). طراحی مدل ریاضی ارزیابی عملکرد مدیر با استفاده از تحلیل پوشش داده‌ها(DEA) ، دوره ششم، صص 124-99.
26.کارشناسان، علی و خدایاری، مجید (1392). تجزیه و تحلیل عملکرد و رتبه بندی بانک های ایران با استفاده از نسبت های مالی، اولین کنفرانس ملی توسعه مدیریت پولی و بانکی، تهران11.
27.ﻛﺮﻳﻤﻲ، ﻣﺠﺘﺒﻲ. (1381)«ﺑﺮرﺳﻲ ﻛﺎراﻳﻲ ﺷﻌﺐ ﻣﺨﺘﻠﻒ ﺑﺎﻧﻚ ﻛﺸﺎورزی و ﺗﻌﻴﻴﻦ ﻋﻮاﻣﻞ ﻣﺆﺛﺮ ﺑﺮ آن (ﻣﻄﺎﻟﻌﻪ ﻣﻮردی اﺳﺘﺎن ﻫﻤﺪان)». ﭘﺎﻳﺎن ﻧﺎﻣﻪ ﻛﺎرﺷﻨﺎﺳﻲ ارﺷﺪ رﺷﺘﻪ اﻗﺘﺼﺎد، داﻧﺸﮕﺎه ﺗﻬﺮان .
28.کریمی، مهناز (1385). مدیریت بهینه داراییها و بدهی‌ها در بانک ها با استفاده از مدل برنامه ریزی آرمانی(GP) و روش تحلیل سلسله مراتبی(AHP) ( مطالعه موردی: بانک کارافرین)، پایان نامه کارشناسی ارشد مدیریت مالی، دانشکده علوم اجتماعی و اقتصادی، دانشگاه الزهراء تهران .
29.گجراتی، دامودار، 1388، مبانی اقتصاد سنجی، مترجم : حمید ابریشمی، جلد اول، چاپ هفتم،تهران .
30.گلبازخانی پور، گلنار، فاضل یزدی، علی و طحاری مهرجردی، محمد حسین (1392). ارزیابی و تعیین ساختار بهینه منابع و شاخص های عملکرد مالی بانک‌ها با استفاده از رویکرد ناپارامتریک (مطالعه موردی: بانک‌های پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران )، فصلنامه علمی پژوهشی دانش سرمایه‌گذاری، سال دوم شماره هفتم، صص 104-85 .
31.محمدپورزرندی، محمد ابراهیم، البرزی، محمود، حسین زاده لطفی، فرهاد، شهریاری، مجید(1392). ارائه مدلی مبتنی بر خلق ارزش به منظور ارزیابی عملکرد مالی در بانک‌ها و مؤسسات عالی، فصلنامه علمی و پژوهشی دانش حسابداری و حسابرسی مدیریت، شماره هفتم، صص8-1.
32.موتمنی، علیرضا، جوادزاده، محمد و تیزفهم، مهدی (1389). ارزیابی عملکرد راهبردی بانک ها، مطالعات مدیریت راهبردی، شماره1، صص159-141.
33.مهرآرا،محسن ، فضائلی ، اکبر ،رابطه هزینه های سلامت و رشد اقتصادی در کشورهای خاورمیانه و شمال آفریقا(منا)،فصلنامه علمی – پژوهشی مدیریت سلامت ، دوره 12 ،شماره 35 ،سال 1388.
34.میلانی،سیدعلی(1386 ).سمینار بانکداری اسلامی، دهمین: بررسی مبانی و روشهای اجرایی افزایش کارایی در بانکداری اسلامی.
35.نجفی، محمد (1384). سنجش کارایی مناطق بانک سپه با استفاده از تکنیک فرآیند تحلیل سلسله مراتبی و تکنیک تحلیل پوششی داده‌ها، پایان نامه کارشناسی ارشد مدیریت صنعتی، تهران: دانشگاه تربیت مدرس .
36.نوفرستی ،محمد ، ریشه واحد و همجمعی در اقتصاد سنجی ، 1378 ، خدمات فرهنگی رسا ، تهران .
37.وکیلی فرد، حمیدرضا، سعیدی، علی و افتخاری علی آیادی، اکبر (1393). بررسی و تحلیل واکنش‌های رفتاری در بورس اوراق بهادار تهران، فصلنامه علمی پژوهشی دانش سرمایه‌گذاری، سال سوم، شماره نهم، صص 240-223.
38.هانتر، لاری(1385). مدیریت منابع انسانی در صنعت بانکداری (یک دیدگاه استراتژیک درباره اثررقابت بر روند مدیریت منابع انسانی)، مترجمین: رحمان پور، لقمان؛ جیرفتی، مریم، فصلنامه بانک و اقتصاد، شماره 75، صص 30-22.
39. هژبرالساداتی، سید مرتضی (1390). تاثیرات خصوصی سازی از طریق بورس اوراق بهادار بر بازار سرمایه، راهبرد یاس، شماره 28، صص 16و 17.
40.هژبرکیانی ، کامبیز ، بررسی ثبات تقاضای پول و جنبه های پویای آن در ایران ، 1376 ،تهران ، موسسه تحقیقات پولی و بانکی ، پژوهشکده بانک مرکزی جمهوری اسلامی ایران .
41.همتی، حسن، کرامتی فرهود، علی، شیپوریان، سعید، 1390، مدل‌های و روشهای حسابداری سرمایه فکری، (http://8pic.ir/images/k5ul8kgss6uyku5zr6an.pdf) .
42.هنری مهر، معصومه، 1390، بررسی ارتباط ریسک اعتباری با مطالبات معوق بانک ها، پایان نامه کارشناسی ارشد، دانشگاه تهران مرکزی، دانشکده اقتصاد .
43.یزدانی دهنوی، محسن (1384). مولفه های موثر بر موفقیت بانک ها و موسسات مالی در تجهیز منابع پولی، فصلنامه مدیرساز، شماره 17، صص 78-65.
44. Adams R. B. and Mehran H. (2012) Bank board structure and performance: Evidence for large bank holding companies, Journal of Financial Intermediation , Vol 21, PP.243-267.
45. Alchian, A. A. and Demsetz, H (1972). "Production Information Costs and Economic Organization"., American Economic Review, Vol. 62, Issue 5, pp. 777-795.
46. Al Karim, Rashed, Alam, Tamima (2013), An Evaluation of Financial Performance of Private Commercial Banks in Bangladesh: Ratio Analysis, Journal of Business Studies Quarterly, Volume 5, Number 2, pp65-78.
47.Bacidore, J. M., Boquist, J. A., Milbourn, T. T. and A. V. Thakor (1997). "The Search for The Best Financial Performance Measure"., Financial Analysts Journal, pp.10-20.
48. Balsam, Steven and Lipka, Ranald (1998)."Share Prices and Alternative Measures of Earnings Per Share", Accounting Horizons, pp.234-249.
49.Barberis, Nicholas, Thaler, Richard,(2003)“ASurvey of Behavioral Finance”, Handbook of the Economics of Finance, Elsevier Science B.V.
50.Bausch A. E., Barbara, W. and Blome, M (2003)."Is Market Value-Based Residual Income a Superior Performance Measure Compared to Book Value-Based Residual Income?"., Working Paper 2003, No. 1. Justus-liebig-Universitat.
51.Bausch A. E., Barbara, W. and Blome M.,(2003). "Is Market Value-Based Residual Income a Superior Performance Measure Compared to Book Value-Based Residual Income?", Working Paper 2003, No. 1. Justus-liebig-Universitat,
p. 2.
52.Chen, S. and J. L. Dodd (2001). "Operating Income, Residual Income and EVA(TM):Which Metric Is More Value Relevant?"., Journal of Managerial Issues, Vol. 13, Issue 1, pp.65-87.
53.Choudhary, Vikas and Tandon, Suman (2010).PERFORMANCE EVALUATION OF PUBLIC SECTOR BANKS IN INDIA,Vol.1, Issue.1, Issn. 2229-4104.
54.Cross, K. & Lynch, R.,(1991). Measure up Yardsticks for Continuous Improvement.
55.Dearden, J. (1987). Performance mesurement.Harvard Business Review.sept-oct. 84-88.
56.Drack, l, and J.B. Hall, Maximilian (2003) "Efficiency in Japanese Banking: An Empirical Analysis", Economic Research Paper, No. 25/00.
57.Eccles, R. G. (1991). Performance measurement manifesto. Harvard Business Review.jan-feb. 131-137.
58.El-Mashaleh., Rababeh, S., Hyari, K. (2010).Utilizing data envelopment analysis to benchmark safety performance of construction contractors. International Journal of Project Management, 28: 61-67.
59.Firth ,M., Stephen X. G., and Liwei S., (2013) Cost of government and firm value, Journal of Corporate Finance ,Vol.21 PP. 136–152.
60.Fisher, J.D.M., Peters, R.,( 2010). Using stock returns to identify government spending shocks. Econ. J. 120, 414–436.
61.Hendriksen, E. and M. F. Van Breda (1992). Accounting Theory. 5th ed. New York:IRWIIN, p. 408.
62. Hiss, C. and P. Phan (1991). "CEO Tenure as the Terminant of CEO Pay", Academy of Management Journal, Vol. 34, Issue 3, pp. 707-717.
63 .Jennings , Ross, Mark, J. Le Clere and Thompson, Robert B.,(1997). "Evidence on The Usefulness of Alternative Earnings Per Share Measures", Financial Analysts Journal, Vol. 53, No. 6, pp.36-46.
64 .Johnson H.T, Kaplan R.S (1987). Relevance Lost – The Rise and Fall of Management Accounting, Harvard Business School Press, Boston, MA.
65. Jensen, M. C. and K. J. Murphy (1989). "Performance Pay and Top-Management Incentives"., Journal of Political Economy, Vol. 98, No. 2, pp. 225-262.
66. Kumar, Mukesh, Charles, Vincent, (2012), Evaluating the performance of Indian banking sector using data envelopment analysis during post-reform and global financial crisis, CENTRUM Católica’s Working Paper Series, No. 2012-09-0007.
67. Ilieva, I.S. (2003), Efficiency in the banking industry: Evidence from Eastern Europe, Dissertation submitted in partial fulfillment of the requirements for the degree of doctor of philosophy in the department of economics, New York, Fordham University.
68.Mostafa, M. (2009).Modeling the efficiency of top Arab banks: A DEA–neuralnetwork approach.Expert Systems with Applications. 36: 309–320.
69.Pepiot, G., Cheikhrouhou, N., Furbringer, J.-M., & Glardon, R. (2008). Afuzzy approach for the evaluation of competences. International Journal of Production Economics, 112(1), 336-353.
70.Qayoumi, M. H. (2000). Benchmarking and organizational change. Alexandria, VA:APPA: The Association of Higher Education Facilities Officers.
71.Ruiz-Mallorqu , M,V,. and Santana-Martin, D, J.(2011) Dominant institutional owners and firm value, Journal of Banking & Finance , Vol,35 PP. 118–129.
72.Secme, Y. N., Bayrakdaroglu, A., & Kahraman, C. (2009), " Fuzzy Performance Evaluation in Turkish Banking Sector using Analytic Hierarchy Process and TOPSIS", Expert System with application,Vol. 36, pp. 11699-11709.
73.Singhal, S.,(2003), Internet Banking-The Second Wave, New delhi: Tatamcgraw-hill Publishing Company Limited.
74.Siriopoulos, C., Tziogkidis, P. (2010). How Do Greek Banking Institutions React After Significant Events? A DEA Approach, Omega Journal, Special Issue in Empirical Research in the EU Banking Sector and the Financial Crisis, 38: 294-308.
75.Stewart, G. B.(1991). The Quest for Value: A Guide for Senior Managers, (New York: Harper Business Publisher), pp.22-66.
76.Tyrone, T., Lee, C.C., Chiu. (2009). Application of DEA in analyzing a bank’s operating performance. Expert Systems with Applications. 36: 8883–8891.
77.Wang, G., Huang, S., & Dismukes, J. (2004), "Product-Driven Supply Chain Selection Using Integrated Multi-criteria Decision- Making Methodology", International Journal of Operations and Production Management, 91, 1-15.
78.Wang,Ying-Ming;Luo,Ying; (2006). DEA efficiency assessment using ideal and anti-ideal decision making units, Applied Mathematics and Computation,Vol.173, pp.902-915.
79.Wu,Tzeng,Chen. (2009)." A fuzzy MCDM approach for evaluating banking performance based on Balanced Scorecard",Expert Systems with Applications Vol.36, pp.10135–10147.