پایان نامه رابطه معاملات با اشخاص وابسته (کالا و منابع مالی) با عملکرد شرکت‌ها

فهرست:

فهرست مطالب

عنوان                                                                                                                         صفحه

چکیده................................................................................................................................... 1

فصل اول : کلیات تحقیق

1-1 مقدمه............................................................................................................................. 3

1-2 بیان مسئله....................................................................................................................... 4

1-3 اهمیت و ضرورت تحقیق.................................................................................................. 6

1-4 اهداف تحقیق................................................................................................................. 7

1-5 فرضیات تحقیق............................................................................................................... 7

1-6 سوالات تحقیق................................................................................................................ 8

1-7 جنبه جدید بودن و نوآوری تحقیق..................................................................................... 8

1-8 مدل و روش تحقیق.......................................................................................................... 9

1-9 قلمرو تحقیق................................................................................................................... 10

1-10 تعاریف متغیر ها و اصطلاحات تحقیق.............................................................................. 10

1-11 ساختار پژوهش............................................................................................................. 11

فصل دوم: مبانی نظری و پیشینه تحقیق

1-1 مقدمه............................................................................................................................. 13

بخش اول : مبانی نظری............................................................................................................ 13

2-2 معاملات اشخاص وابسته................................................................................................... 13

2-3  تئوری اثباتی حسابداری و معاملات اشخاص وابسته............................................................. 15

2-3-1 دیدگاه فرصت طلبانه................................................................................................... 15

2-3-2 دیدگاه معاملات کارا.................................................................................................. 24

2-3-3 معاملات اشخاص وابسته در استاندارد ها، قوانین و مقررات............................................... 25

عنوان                                                                                                                         صفحه

2-3-3-1 استاندارد حسابداری ایران مربوط به افشای اطلاعات اشخاص وابسته.............................. 25

2-3-3-2 معاملات با اشخاص وابسته در بیانیه 57 هیئت استانداردهای حسابداری مالی آمریکا........ 29

2-3-3-3 معاملات با اشخاص وابسته در استاندارد بین المللی حسابداری شماره 24....................... 29 

2-3-3-4 معاملات با اشخاص وابسته و استانداردهای حسابرسی ایران.......................................... 30 

2-3-3-5 معاملات با اشخاص وابسته و اصلاحیه قانون تجارت................................................... 31

2-3-3-6  معاملات با اشخاص وابسته و قانون بازار اوراق بهادار جمهوری اسلامی ایران................. 32

2-3-3-7 معاملات با اشخاص وابسته و قانون ساربینز- اکسلی..................................................... 35

2-4 انواع معاملات اشخاص وابسته........................................................................................... 36

2-5 اهمیت ارزیابی عملکرد شرکت.......................................................................................... 37

2-5-1 معیار های ارزیابی عملکرد شرکت................................................................................. 38

2-5-1-1 مدل حسابداری ارزیابی عملکرد................................................................................ 39

2-5-1-2 مدل اقتصادی ارزیابی عملکرد ................................................................................. 40

بخش دوم: پیشینه تحقیق........................................................................................................... 43

2-6 تحقیقات خارجی............................................................................................................ 43

2-7 تحقیقات داخلی.............................................................................................................. 48

2-8 خلاصه فصل................................................................................................................... 53

فصل سوم: روش شناسی تحقیق

3-1 مقدمه............................................................................................................................. 55 

3-2 روش شناسی تحقیق......................................................................................................... 55 

3-3  تبیین فرضیه‌های تحقیق و استدلال فرضیه ها....................................................................... 55

3-4 معرفی مدل تحقیق برای آزمون فرضیه ها............................................................................. 57 

3-5 متغیر های تحقیق............................................................................................................. 61

عنوان                                                                                                                         صفحه

3-5-1 متغیر های وابسته.......................................................................................................... 61

3-5-2 متغیر های مستقل......................................................................................................... 62

3-5-3 متغیر های کنترل.......................................................................................................... 63

3-6 دوره‌ی زمانی تحقیق........................................................................................................ 64

3-7 جامعه مورد مطالعه و نمونه‌ی آماری................................................................................... 64

3-8 روش تجزیه تحلیل اطلاعات............................................................................................. 67

3-9 خلاصه فصل........................................................................................................................................................ 67

فصل چهارم: تجزیه و تحلیل داده ها

4-1 مقدمه............................................................................................................................. 69

4-2  آمار توصیفی................................................................................................................. 69

4-3 بررسی همبستگی بین متغیر های تحقیق............................................................................... 72

4-4 آمار استنباطی.................................................................................................................. 73

4-4-1 آزمون فروض کلاسیک در داده های ترکیبی(تلفیقی یا پانل)............................................ 74

4-5 آزمون فرضیه ها.............................................................................................................. 74

4-5-1 بررسی  رابطه ی معاملات اشخاص وابسته و بازده دارایی ها.............................................. 74

4-5-2 بررسی رابطه ی معاملات اشخاص وابسته و خالص جریان نقد عملیاتی............................... 79

4-5-3 بررسی رابطه ی معاملات اشخاص وابسته و بازده خرید و نگهداری.................................... 82 

4-5-4 بررسی رابطه ی معاملات اشخاص وابسته و بازده انباشته ی غیر عادی................................. 84

4-6 خلاصه فصل................................................................................................................... 87 

فصل پنجم: نتیجه گیری و پیشنهادات

5-1 مقدمه............................................................................................................................. 89

5-2 خلاصه پژوهش............................................................................................................... 89

عنوان                                                                                                                         صفحه

5-3 جمع بندی و تفسیر نتایج................................................................................................... 90

5-4 محدودیت های تحقیق..................................................................................................... 93

5-5  پیشنهادات کاربردی........................................................................................................ 93

5-6  پیشنهاداتی برای پژوهش های آتی.................................................................................... 94

منابع و ماخد

منابع فارسی............................................................................................................................ 96

منابع لاتین.............................................................................................................................. 98

ضمائم و پیوست ها

پیوست 1 نمونه آماری............................................................................................................. 102

پیوست 2 جداول و نتایج برازش مدل ها..................................................................................... 107

منبع:

منابع فارسی

استانداردهای حسابداری ، استاندارد 12 ، " افشاء اطلاعات اشخاص وابسته " ، انتشارات سازمان حسابرسی

استانداردهای حسابرسی ، استاندارد 550 ، " اشخاص وابسته "، انتشارات سازمان حسابرسی

اعتمادی حسین،صالحی راد معصومه،(1390)،" بررسی نقش چرخه عمر در رابطه ی بین معاملات با اشخاص وابسته و عملکرد شرکت های پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران"،فصلنامه نظریه های نوین حسابداری،شماره 2

افضل خانی یوسف،(1381)،" نحوه افشای معاملات با اشخاص وابسته در شرکت های تجاری ایران و تاثیر آن بر اقتصاد کشور"، پایان نامه کارشناسی ارشد حسابداری،دانشگاه آزاد اسلامی واحد تهران مرکز

انصاری عبدالمهدی،کریمی محسن،(1388)،"بررسی توان معیارهای داخلی ارزیابی عملکرد مدیریت در تبیین ارزش ایجاد شده برای سهامداران"،تحقیقات حسابداری،سال اول،شماره اول،صص 112-129

ایزدی نیا ناصر ، (1382) . " ارزشیابی واحدهای تجاری با استفاده از مدل های ارزش افزوده اقتصادی و جریان های نقدی آزاد و تعیین شکاف قیمت و ارزش سهام " . رساله دکترا ، دانشگاه علامه طباطبایی

ایزدی نیا ناصر ، امیر رسائیان .(1389). "رابطه برخی از ابزارهای نظارتی راهبری شرکت و معیارهای اقتصادی و مالی ارزیابی عملکرد" . مجله دانش حسابداری ، سال اول ، شماره 1 ، صفحات 53-72

بزرگ اصل،موسی،(1389)،حسابداری میانه جلد اول،چاپ هشتم،تهران-سازمان حسابرسی.

 جواهری اسماعیل.(1385). قانون ساربینز اکسلی ، مجله حسابرس ، شماره 35 ، زمستان 85 ، 83-85.

دکتر بنی مهد، بهمن. (1389).تئوریحسابداری ( مقدمه ای برتئوری های توصیفی ).زمستان،صفحات 80-49

دکتر عبدالصمد خلعتبری لیماکی ، حامد آراد ، محمد تقی ابراهیمیان . (1391) ." بررسی اثر معاملات با اشخاص وابسته بر عملکرد شرکت های پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران " کنفرانس ملی حسابداری ، مدیریت مالی و سرمایه گذاری 26 بهمن ماه 1391، دانشگاه جامع علمی– کاربردی استان گلستان

شعری صابر،حمیدی الهام.(1391)."شناسایی انگیزه های معاملات با اشخاص وابسته".مجله پژوهش های تجربی حسابداری،سال دوم،شماره 6،صص46-49

صالح آبادی علی، احمدپور احمد.(1389)."همبستگی بین نسبت ارزش افزوده اقتصادی به سرمایه با نسبت ارزش افزوده بازار به سرمایه در بورس اوراق بهادار تهران" ، پژوهشنامه اقتصادی ، 255-271

مکاری،سجاد.(1390)."بررسی همسو سازی منافع مدیران و منافع شرکت و تاثیر آن بر بازده سهام شرکت های پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران"،پایان نامه کارشناسی ارشد حسابداری،دانشگاه آزاد اسلامی واحد علوم و تحقیقات

مهربانی عطاالله ،(1386)،" بررسی ارائه مطلوب معاملات با اشخاص وابسته از دیدگاه استفاده کنندگان صورت های مالی"،پایان نامه کارشناسی ارشد حسابداری،دانشگاه آزاد اسلامی واحد تهران مرکز

نمازی محمد.(1384).بررسی کاربرد تئوری نمایندگی در حسابداری مدیریت .مجله علوم اجتماعی و انسانی دانشگاه شیراز،دوره بیست و دوم،شماره دوم،تابستان 1384،ویژه نامه حسابداری

ولی پور هاشم، خرّم علی.(1390). اثربخشی ساز و کارهای نظام راهبری شرکت به منظور کاهش هزینه‌های نمایندگی ، مجله حسابداری مدیریت ، سال چهارم ، شماره هشتم ، بهار 90 ، ص 61-75

یحیی‌زاده‌فر محمود، ابونوری اسمعیل، آبادیان مریم.(1388)."بررسی رابطه بین ارزش افزوده اقتصادی و نسبت‌های سودآوری با ارزش بازار سهام شرکت‌های صنعت خودرو و ساخت قطعات در ایران"، فصلنامه بورس اوراق بهادار، سال دوم ، شماره 6 ، 91-115

پناهی مسعود، (1392)،" بررسی رابطه بین معاملات با اشخاص وابسته با مالکیت نهادی(بلند مدت/کوتاه مدت) و ترکیب هیات مدیره شرکتها"، پایان نامه کارشناسی ارشد حسابداری،موسسه آموزش عالی کار واحد قزوین

منابع لاتین

Abdul Wahab, Effizal Aswadi, Hasnah Haron, Char Lee Lok, Sofri Yahya , (2010). Does Corporate Governance Matter? Evidence from Related Party Transactions in Malaysia, Available at SSRN: http://ssrn.com/abstract=1949801,RetrievedJanuary9,2012.

Jean Jinghan Chen, Peng Cheng and Xinrong Xiao (2012). Related party transactions as a source of earnings management

Adrian C.H. Lei a, Frank M. Song, (2011) , Connected transactions and firm value: Evidence from China-af filiated companies, Paci fic-Basin Finance Journal 19 /470 –490 , www.elsevier.com/locate/pacfin

Cheung, Yan-leung., Lihua Jing., Tong Lu, P. Raghavendra Rau., and Aris Stouraitis,(2008). Tunneling and propping up: An analysis of related party transactions by Chinese  listed  companies.  City  University  of  Hong  Kong.  available  at  SSRN:http://ssrn.com/abstract=1286887

Chien, Chu-Yang and Joseph C. S. Hsu, (2010). The Role of Corporate Governance in  Related  Party  Transactions.  National  Yunlin  University  of  Science  and Technology.

Elizabeth A. Gordon  ,Elaine Henry ,Darius Palia ,(2004) , Related Party Transactions:  Associations with Corporate Governance and Firm Value, Rutgers Business School- Newark and New Brunswick

Gordon Elizabeth, Henry Elaine, (2005) , Related Party Transactions and Earnings Management , The Center for Research in Financial Services at Rutgers Business School.

Henry, Elaine., Elizabeth A. Gordon., Brad Reed., and Tim Louwers,(2007). The Role  of Related Party Transactions in Fraudulent Financial Reporting. University of  Miami. available at SSRN: http://ssrn.com/abstract=993532

Jian,  M.,  and  T.  J.  Wong.  (2010).  Propping  through  related  party  transactions.Review of Accounting Studies (forthcoming).

Jiang, Guohua and Lee, Charles M.C. and Yue, Heng, Tunneling in China: The Surprisingly Pervasive Use of Corporate Loans to Extract Funds from Chinese Listed Companies (2005). Johnson School Research Paper Series No.31-06.Available at SSRN:http://ssrn.com/abstract=861445

Kholbeck  M.  J.,  Mayhew  B.  W.  (2004b).  Related  Party  Transactions. Social  Science  Research  Network,  www.ssrn.com, University of Wisconsin, Madison.

Kohlbeck,  Mark  and  Brian  Mayhew,  (2004a).  Agency  Costs,  Contracting,  and Related Party Transactions. University of Wisconsin – Madison.

Kohlbeck,  Mark  and  Brian  W.  Mayhew,  (2010).  Valuation  of  firms  that  disclose related party transactions. Journal of Accounting Public Policy, 29. pp. 115–137.

La Porta, R., Lopez-de-Silanes, F., Shleifer, A., and Vishny, R. (2000), Investor Protection and Corporate Governance, Journal of Financial Economics 58, 3-27.

Maggie P. Williams, Dennis W. Taylor, (2013) "Corporate propping through related-party transactions: The effect of China's securities regulations", International Journal of Law and Management, Vol. 55 Iss: 1, pp.28 – 41 . Emerald Group Publishing Limited

Mchael Gaffikin, (2007), Accounting Reserch and Theory : The age of neo-empiricism , The Australasian Accounting Business & Finance Journal, Vol.1 ,No.1.pp.1-19

Mehdi nakhili, Moez Cherif , (2011) , Related parties transactionsand firm’s market value:the French case . Review of Accounting and Finance ,Vol. 10 No. 3, pp. 291-315

Moscariello  N.  (2010).  Related  Party  Transaction:  Opportunistic  or Efficient  Behavior?  Evidence  from  the  Italian  Listed  Company. Working Paper, Second University of Naples.

Winnie Qian Peng, K.C. John Wei, Zhishu Yang,(2011), Tunneling or Propping: Evidence from Connected Transactions in China, Hong Kong University of Science and Technology, http://ssrn.com/abstract=967360

Yan-Leung Cheung, P. Raghavendra Rau, Aris Stouraitis, (2006), Tunneling, propping, and expropriation: evidence from connected party transactions in Hong Kong, City University of Hong Kong, www.elsevier.com